ERGO fürs Investment

Ergo fürs Investment – Kosten

Beim Einmalinvestment über den ERGO fürs Investment-Tarif setzt sich das tatsächliche Kosten-Ergebnis aus denselben vier Bausteinen zusammen wie beim Sparplan: Versicherungssteuer, Transaktionskosten (Alpha), laufende Verwaltungskosten (Beta) und Risikokosten. Als Nettotarif entfallen die Vermittlerprovisionen, die im Bruttotarif Alpha und Beta spürbar erhöhen.

Der aussagekräftigste Vergleichsmaßstab ist die Reduction in Yield (RiY): Sie verdichtet alle Kostenebenen zu einer einzigen Kennzahl und macht Tarife transparent vergleichbar. Die gesetzlich vorgeschriebene Berechnung basiert auf einer Renditeannahme von 6% p.a.

Steuern

Innerhalb einer fondsgebundenen Lebensversicherung fällt in Österreich keine Kapitalertragsteuer an. Stattdessen wird beim Einzahlen die Versicherungssteuer von 4% fällig, die rechnerisch rückwärts aus der Bruttoprämie herausgelöst wird: 100€ ÷ 1,04 = 96,15€ Nettoprämie. Über 40 Jahre mindert das die Rendite um ~ 0,11% p.a.

Der entscheidende Vorteil entfaltet sich langfristig: Auszahlungen und ETF-Wechsel innerhalb der Polizze bleiben vollständig KESt-frei – während ein normales Depot bei gleicher Rendite mit rund 1,65% p.a. belastet würde. Die Versicherungssteuer ist damit kein Nachteil, sondern der Preis für eine deutlich steuerschonendere Hülle.

Transaktionskosten

Auf das Einmalinvestment fällt eine gezillmerte Abschlussgebühr von 0% an, die in den ersten 5 Jahren verrechnet wird. Im Provisionstarif können die Kosten bis zu 5,00% betragen.

Verwaltungskosten

Die laufenden Kosten werden direkt dem Vertragsvolumen entnommen. ERGO berechnet 0,20% p.a. auf das investierte Fondsvermögen. Die im Provisionstarif marktüblichen Folgeprovisionen von bis zu 1,00% p.a. entfallen im ETF-Nettotarif vollständig.

Risikokosten

Die Risikoprämie richtet sich nach dem versicherungstechnischen Risiko (Todesfall-Mindestleistung). ERGO berechnet durchschnittlich 0,04% bis 0,20% p.a. an Risikokosten. Alter und Vertragswert bestimmen die Höhe der Risikoprämie – beide steigen mit der Zeit.

Tatsächliche Gesamtkosten

Der vollständige Versicherungsmantel – Steuern, Transaktionen, Verwaltung und Risiko zusammen – kostet im Nettotarif durchschnittlich 0,24% bis 0,44% p.a. an Rendite.

Rechnet man die internen ETF-Kosten (z. B. 0,20% p.a. TER) hinzu, ergibt sich eine Gesamtzinsminderung von 0,44% bis 0,64% p.a. – bei einer angenommenen Marktrendite von 6%. Bei höherer Marktrendite fällt die relative Kostenbelastung entsprechend geringer aus.

Ergo fürs Investment – Flexibilität

Auch als Einmalerlag-Tarif bietet ERGO fürs Investment grundlegende Flexibilität. Die wesentlichen Einschränkungen kommen nicht vom Vertrag selbst, sondern vom steuerlichen Rahmen. Zu beachten ist, dass für den Abschluss eine Beratungspflicht besteht.

Zuzahlungen

Zuzahlungen sind schriftlich möglich. Die Mindestzuzahlung liegt bei 2.500€ – vertraglich gibt es keine Obergrenze. Steuerrechtlich solltest du die Novationsgrenze beachten.

Rebalancing / Fondswechsel

Sowohl die Aufteilung deines Einmal-Investments (Switch) auf deine gewünschten ETF als auch die Umschichtung des bereits investierten Kapitals (Shift) sind per Formular möglich und kostenfrei. Im Gegensatz zum Wertpapierdepot bleibt ein ETF-Tausch innerhalb des Versicherungsmantels KESt-neutral.

Entnahmen

Teilrückkäufe sind bis zu 12 Mal jährlich möglich, die Mindestentnahme liegt bei 500€. Das verbleibende Vertragsvolumen muss mindestens 1.000€ betragen. Beachte dabei die steuerliche Mindestbehaltefrist.

Kündigung

Eine Kündigung ist jederzeit – frühestens zum Schluss des ersten Versicherungsjahres – in Schriftform möglich. In den ersten 5 Jahren fällt neben den steuerlichen Implikationen ein Rückkaufsabschlag von 2% an.